Точное, остроумное, изящное воспроизведение быта и нравов — самое ценное качество прозы И. Л. Леонтьева. Его первые военные рассказы были высоко оценены А. П. Чеховым. В конце 1880-х – начале 1890-х гг. он часто обращался к теме гибели чуткой души или таланта под натиском грубой реальности. При этом он считал беллетристику едва ли не развлечением и видел свое истинное призвание в драматургии. Многие его пьесы имели значительный успех; хотя им были свойственны самоценная развлекательность и упрощенное морализаторство, но лучшие из них остроумны и наблюдательны. Как и герои его ранних рассказов, он хотел создать «народный театр» — и как «театр для народа», и как театр любительский. Им были написаны учебные пособия и исследовательские работы по театральному искусству: «Натуральная школа сценического искусства» (1885, 1891), «Литературный чтец» (1887), «О народном театре» (1895), «Народный театр в очерках и картинках» (1898), «В защиту народного театра: Заметки и впечатления» (1903) и вышедшая посмертно книга «Народ и театр» (1911).